LPG pochodzi z dwóch źródeł: 60% jest pozyskiwane podczas wydobywania gazu ziemnego i ropy naftowej z ziemi, a pozostałe 40% jest wytwarzane w procesie rafinacji ropy naftowej. LPG jest więc naturalnie występującym produktem ubocznym. W przeszłości LPG był niszczony przez odpowietrzanie lub spalanie w pochodni (czyli wypalenie niepotrzebnego gazu), co było marnowaniem potencjału tego wyjątkowego źródła energii.
Mimo, że LPG jest nierozerwalnie związany z wydobyciem gazu ziemnego i ropy naftowej, ma on swoje wyraźne zalety i może zastąpić prawie każde zastosowanie paliw pierwotnych, z których jest pozyskiwany.
Podczas wydobywania gazu ziemnego i ropy naftowej z ziemi, wyodrębniona zostaje mieszanka kilku różnych gazów i cieczy, gdzie LPG zazwyczaj stanowi mniej więcej 5% jej objętości. Zanim gaz ziemny i ropa zostaną przetransportowane lub wykorzystane, gazy które tworzą LPG - i są nieco cięższe - zostają oddzielone.
Proces rafinacji ropy naftowej jest złożony i składa się z wielu etapów. LPG jest pozyskiwany z ropy naftowej na kilku z tych etapów, włączając destylację atmosferyczną, reforming, kraking i inne. LPG jest pozyskiwany, ponieważ gazy z których się składa (butan i propan) są uwięzione w ropie naftowej. Aby ustabilizować ropę naftową przed dystrybucją do rurociągu lub cysterny, gazy "dodatkowe" i gazy naturalne w dalszym procesie są przetwarzane na LPG.